Риск 1: Потеря налогового вычета при досрочном закрытии
Главный риск ИИС — закрыть счёт раньше срока. Для ИИС-3 минимальный срок — 5 лет (с 2024 года, с поэтапным увеличением до 10 лет к 2031-му). Если закрыть счёт досрочно: всё полученное придётся вернуть с пенями (1/300 ставки ЦБ за каждый день).
Пример: получили вычет 52 000 ₽ за год, закрыли через 2 года — возвращаете 52 000 ₽ + пени ~8 000 ₽. Итого потеря 60 000 ₽.
Риск 2: Брокерский риск
Брокерский счёт, в отличие от банковского вклада, не застрахован АСВ. Если брокер обанкротится или лишится лицензии — ценные бумаги останутся вашими (они хранятся в НРД, национальном расчётном депозитарии), но вывести деньги с незакрытых позиций будет сложнее.
Как минимизировать: выбирайте брокеров с рейтингом ААА и государственным участием — Сбер, ВТБ, Т-Банк. У них минимальный риск отзыва лицензии.
Риск 3: Рыночный риск активов на ИИС
ИИС — это счёт, а не инструмент. Что вы на нём купите — то и рискует. Акции могут упасть на 30–50%. Даже ОФЗ теряют в цене при росте ставки ЦБ.
| Актив на ИИС | Максимальная просадка | Как снизить риск |
|---|---|---|
| Акции роста | до -60% | Диверсификация, горизонт 5+ лет |
| ОФЗ-ПД длинные | до -25% | Держать до погашения |
| БПИФ на индекс | до -40% | Регулярные пополнения |
| ОФЗ-флоатер | до -3% | Самый безопасный вариант |
Риск 4: Налоговый риск — изменение законодательства
Государство меняло правила ИИС уже дважды: сначала ввело типы А и Б, потом ИИС-3. Нет гарантий, что условия не изменятся снова. Это политический риск, который нельзя полностью устранить.
Практика: даже если условия изменятся, действующие счета, как правило, работают по старым правилам ещё 3–5 лет (дедушкина оговорка). Открытый сейчас ИИС-3 зафиксирует текущие условия.
Риск 5: Ошибки при получении вычета
Частые ошибки, из-за которых ФНС отказывает в вычете:
- Пополнение счёта в одном году, а вычет подаётся за другой
- Нет официального дохода, облагаемого НДФЛ 13%
- Неправильно заполнена декларация 3-НДФЛ
- Не приложены документы от брокера (справка об открытии счёта)
Что реально стоит бояться, а что нет
Остались вопросы?
Запишитесь на бесплатную консультацию — разберём вашу ситуацию и дадим конкретный план действий